Yatırımcı dünyasının dev ismi Warren Buffett, örnek aldığı ünlü ekonomistler Benjamin Graham ve David Dodd tarafından öğretilen yatırım sırlarını kendine saklamadı, gençlerle paylaştı. Buffett, iki akıl hocasının öğretileriyle ‘harika yatırımcı’ haline gelirken aynı zamanda bu yolda kendi stratejilerini de yarattı. İşte Warren Buffett onaylı ‘Harika yatırımcı’ olmanın yedi temel yolu…
1. MAL SAHİBİ GİBİ DÜŞÜNÜN
Belki Warren Buffett gibi yatırım yapmanın en önemli yolu mal sahibi gibi düşünebilmektir. Bu düşünce bir hisseyi, sadece para değeri olan bir kağıt parçası gibi değil, işinizin bir parçası gibi görmenize yardımcı olur. Bir hisse senedi satın almadan önce kendinize şu soruyu sorun: “Eğer bir işletme sahibi olsaydım bunu mu alırdım?” Bu, hissenin değerli bir yatırım olup olmadığına karar vermenin en iyi yoludur.
2.İŞİ ANLAYIN
Bir işletme sahibi gibi düşünmenin en önemli yolu, satın alacağınız herhangi bir hissenin ticari faaliyetini iyi bir şekilde anlamaktır. Warren Buffett’ın en önemli yatırım tavsiyelerinden biri konfor alanına değil, yetkinlik çemberine odaklanmaktır. Buffett başarısının nedeninden bahsederken yetkinlik çemberi (“circle of competence”) kavramını kullanıyor ve şöyle ifade ediyor:
“Yetkinlik çemberimi iyi biliyorum ve onun dışına çıkmamaya özen gösteriyorum.”
Ancak bu prensip, alışkın olmadığınız bir sektörde hisse senedi satın alamayacağınız anlamına gelmiyor. Bu sadece şirketin iş stratejisi, güçlü yönleri, zayıf yönleri, fırsatları ve tehditleri hakkında bilgi edinmek için zaman ayırmanızı gerektirir.
3. “KALE HENDEKLİ ŞİRKETLER”
Ortaçağ kaleleri, işgalcileri savuşturmak için su dolu hendeklerle çevriliydi. Warren Buffett, bu mantıkla eşdeğer olan hisse senetleri satın almayı öneriyor. Yani onları rakiplerinden koruyan avantajlara sahip olanlara… Rekabet avantajının bir başka örneği, rakiplerden daha düşük maliyetlerle işlem yapmak.
4. MAKUL FİYATLARDA ALIM YAPIN
Warren Buffett, yalnızca pazarlıklı satın alma işlemleri yapan bir değer yatırımcısı olarak başlamıştı. Ancak zamanla görüşlerini biraz değiştirdi, “Muhteşem bir şirketi iyi bir fiyata almak, iyi bir şirketi muhteşem bir fiyata almaktan iyidir” düşüncesini benimseyen Buffett’ın 1 numaralı kuralı “asla para kaybetmemek”, 2 numaralı kuralı ise “Kural 1'i asla unutmamaktır.” Her iki kuralı da korumanın en iyi yolu, hisse senedi için makul fiyatlarda işlem yapmaktır.
5. BÜYÜK ALIM AVANTAJLARI
En ünlü ‘Warren Buffett sözleri’nden biri şöyle: “Eğer gökten altın yağarsa, kovayı doldurun, kaşığı değil.” Başka bir deyişle, hisse satın almak için büyük fırsatlardan yararlanın. En iyi fırsatlar, korkunun büyük işletmelerin değerlemelerine yardımcı olmasıyla ortaya çıkar. Buffett'ın dediği gibi: “Diğerleri açgözlüyken korkun, diğerleri korktuğunda açgözlü olun.”
6. UZUN VADELİ DÜŞÜNMEK
Bir klişe haline gelen bu kalıp, başarılı bir yatırıma ulaşma amacıyla gerçekten uzun vadeli bir bakış açısına sahip olmak. “Eğer bir hisseyi 10 sene tutmayı düşünmüyorsanız, 10 dakika bile tutmayı aklınızdan geçirmeyin” diyen Buffett bir yatırımcının sahip olduğu en büyük avantajın zaman olduğunu söylüyor.
7. UÇURUM KENARINDAKİNİ SAT
Her ne kadar Buffett hisse senedi satın aldığında uzun vadeli düşünüyor olsa da, bazı işletmelerin de umdukları kadar iyi performans göstermediği bir gerçek. Örneğin Buffett, IBM’deki 10.7 milyar dolarlık hissesini satmadan önce, teknoloji devinin rekabetini hafife aldığını fark etmiş. Önemli olan hatayı olabildiğince çabuk fark edip kayıplarınızı onarmaktır. Hissenin başlangıçta düşündüğünüz rekabet avantajlarına sahip olmadığını fark ederseniz, satarsınız.
ASLA GEÇ DEĞİL
Warren Buffett gibi yatırım yapmaya başlamak için geç olduğunu düşünmeyin. Efsanevi yatırımcı, şu anki servetinin %99’unu 50 yaşından sonra oluşturdu. Buffett gibi yatırım yapmak için yedi ilkenin hepsi hem genç hem yaşlı yatırımcılar için geçerli. Tek yapmanız gereken, “Harika bir yatırımcı” olma yolunda tecrübe kokan bu kuralları izleyebilmek...
Hiç yorum yok:
Yorum Gönder